英伟达拟就“数据中心缺电”开会！AIDC电源产业链梳理

AIDC电源产业链12月12日表现强势，其中SST（固态变压器）方向领涨。个股而言，禾望电气、麦格米特、欧陆通、良信股份、金盘科技、伊戈尔、三变科技等纷纷大幅上涨。

消息面上，据界面新闻，英伟达计划于下周在其位于美国加州圣克拉拉的总部，举办一场非公开的闭门峰会。这场会议的核心议题，是探讨并解决可能阻碍人工智能发展的“数据中心电力短缺”问题。

此次峰会将汇集专注于电力和电气工程领域的初创公司高管。值得注意的是，与会者中包括一些已获得英伟达股权投资的公司。

分析观点认为，这是一个强烈的信号，即能源短缺正切实影响着那些使用英伟达芯片构建AI设施的公司。这些公司建设的数据中心装满了英伟达“耗电巨大”的人工智能服务器芯片，而电力供应的限制可能会“阻碍人工智能的发展”。

事实上，随着AI的快速发展，AIDC也迎来高速建设期。信达证券认为，随着AIDC算力密

度增长带来功率密度的急剧攀升，给供电、散热及布局带来较大挑战，同时AIDC对供配电稳定性和可靠性要求更高，数据中心的供配电设施已成为AIDC的核心基础设施。

华安证券表示，AIDC供配电系统是从高压输入点至终端负载的整个电路系统，分为配电系统、备用电源系统、不间断电源系统等。包含变压器、中压开关柜、低压开关柜、低压配电柜、自动转换开关、UPS/HVDC等设备。

从产业链来看，民生证券表示，可关注机柜内电源（麦格米特、欧陆通等）、机柜外电源（科华数据、禾望电气等）、AIDC配电（良信股份、金盘科技等）、冷却环节（英维克、高澜股份等）以及备用电源（科泰电源等）。